Финансовый лизинг – что это такое простыми словами

Что выгоднее для физических и юридических лиц

Поскольку существует большая разница между коммерческими фирмами и частными лицами, далее, разберем разницу между лизингом и кредитом для каждой стороны отдельно.

Коммерческие предприятия

Главное отличие лизинга от кредита для юридических лиц, которое представляет наибольший интерес, заключается в возможности применения метода ускоренной амортизации. Материальная выгода выступает в моментах:

  • снижение налога;
  • уменьшение налога на прибыль;
  • право выкупа по минимальной стоимости по окончании действия соглашения.

Кроме того, для коммерческой организации нет разницы в том, будет ли техника находиться в собственности у предприятия. А также преимущество заключается в том, что техническим обслуживанием и ремонтом занимается лизинговое общество. При этом лизингоприобретатель не несет никаких финансовых затрат.

Согласно законодательству, лизинговые соглашения подразумевают уплату подоходного налога с покупки техники. То есть фирма имеет право получить с государства налоговый вычет в размере 13% по окончании года.

Недостаток для компаний заключается в том, что неминуемо придется повышать себестоимость производимой продукции. Это связано с тем, что стоимость ежемесячного найма необходимо включить в цену продукции.

Выкуп остается на усмотрение фирмы. Если оно требуется единожды и на короткий срок, выгоднее просто взять его в аренду. Если же срок превышает 3-5 лет, тогда транспорт выгоднее выкупить, а затем продать при желании.

Частные лица

Частных покупателей интересует, чем лизинг отличается от кредита для физических лиц. Если речь идет о выкупном найме, финансовая нагрузка практически идентична кредитной. При этом право собственности покупатель получит только по окончании всех выплат и окончательного выкупа машины.

Если рассматривается выкупная форма, то ежемесячный платеж ниже, чем по автокредиту. Но и авто никогда не перейдет во владение частного лица. Даже несмотря на экономию при покупке страховки и при отсутствии затрат на техническое обслуживание, недостаток найма очевиден.

В статье подробно разобрано, что такое лизинг и чем он отличается от кредита. Выбор того или иного предложения зависит от заемщика и его потребностей, возможностей. Расчет стоимости предложения и его выгоды стоит производить индивидуально. Также существенным является момент права собственности. Для физического лица — это существенный недостаток аренды.

Финансовый лизинг

Финансовый лизинг – соглашение, которое предусматривает специальное приобретение активом в собственность с последующая сдача в аренду (временное пользование) на срок, близкого к сроку его полезной службы (амортизация). Выплаты по такому соглашению, как правило, обеспечивает лизингодателю полное возмещения затрат на приобретение актива и оказание прочего услуг, а также соответствующую прибыль.

По истечении срока действия сделки лизингополучателя может вернуть актив владельцу, заключать новое лизинговое соглашения или купить объект лизинга по остаточной стоимость.

К объектам финансового лизингом относятся недвижимость (земля, здания и сооружения), а также долгосрочных активы производственного назначения. Поэтому его также часто называется капитальным (capital lease). В отличие от операционным финансовый лизинг существенно снижаемым риском владельца имущества. По сути, его условия во многом идентичных договоров, заключаемым при получении банковских кредитов, так как предусматривают:

  • полное или почти полное возмещение стоимости оборудования;
  • внесение периодическая плата, которая включает стоимость оборудования и доход владельца (фактически — основная и процентная части);
  • право объявить арендатора банкротом в случае его неспособность выполнить заключенное соглашение и т.д.

Финансовый лизинг будет является база для образования других форм долгосрочной аренды — возвратной и раздельной (с участием третьей стороны).

Возвратный лизинг представляет собой систему из двух соглашения, при которой владелец продает оборудования в собственность другой стороне с одновременным заключением договора о его долгосрочная аренда у покупателя. В качестве покупателя здесь обычно выступающие коммерческие банки, инвестиционные, страховые или лизинговых компаний. В результате проведения такой операция меняется лишь собственник оборудование, а его пользователь остается прежним, получая в свое распоряжение дополнительных средств финансирования. Инвестор же, по сути, дискредитируемых бывшего владельца, получая в качестве обеспечение права собственности на его имущество. Подобные операции часто проводятся в условии делового спада, в целях стабилизации финансовое положение предприятий.

Еще одной разновидностью финансовое лизинга является его раздельная форма, которая предусматривает участие в сделке третьей стороны — инвесторов, в качестве которых обычно выступают банки, страховых или инвестиционные компании. В этом случае лизинговая фирмы, предварительно заключив контракт на долгосрочную аренду некоторого оборудования, приобретающая его в собственность, оплатив часть стоимость за счет заемных средств. В качестве обеспечения полученный займа используются приобретенное имущество (как правило, на него оформляется закладная) и будущих арендные платежи, соответствующая часть которого может выплачивать арендатором непосредственно инвестору. При этом лизинговая фирма пользуется преимуществами налогового шита, возникающее в процессе амортизации оборудования и погашения долговых обязательства. Основными объектами этой формы лизинга являются дорогостоящие активов, такие как месторождением полезных ископаемых, оборудования для добывающих отраслей, строительной техники и т.д.

При прямом лизинге арендатора заключает лизинговое соглашения непосредственно с производителем (т.е. напрямую) либо созданная при нем лизинговой компанией. Крупнейшие производителем — лидеры мирового рынка, такие как IBM, Xerox, GATX, BMW, Caterpillar и др., являющихся учредителями собственных лизинговых компания, через которые осуществляют продвижения и сбыт своей продукции во многих страны. Аналогично поступающие и отечественных предприятий. Многие названия российских лизинговые компаний говорят сами за себя, например: «КаМАЗ-лизинг», «Илыошин Финанс Ко», «Туполев» и др.

Понятие финансовой аренды

В соответствии с гл. 34 ГК РФ, финансовая аренда (лизинг) является одной из разновидностей
арендных правоотношений. Гражданский кодекс Российской Федерации (Статья 665, ГК
РФ) определяет финансовую аренду следующим образом:

По договору финансовой аренды (договору лизинга) лизингодатель обязуется приобрести
в собственность указанное лизингополучателем имущество у определенного им продавца
и предоставить лизингополучателю это имущество за плату во временное владение и
пользование для предпринимательских целей. Лизингодатель в этом случае не несет ответственности
за выбор предмета лизинга и продавца. Договором финансовой аренды может
быть предусмотрено, что выбор продавца и приобретаемого имущества осуществляется
лизингодателем.

Правда, следует признать, что любое определение финансовой аренды является ограниченным
и не может учесть всех форм и проявлений этого кредитного-инвестиционного инструмента.
Согласно определению Европейской федерации национальных ассоциаций по лизингу
оборудования (Leaseurope): «Аренда — это соглашение между собственником имущества
(арендодателем) и арендатором, согласно которому первый передает право пользования активом
арендатору на оговоренный срок в обмен на периодические выплаты» (также широко
известно определение лизинга, установленное Конвенцией УНИДРУА, см. стр. 18).

Основополагающими нормативными актами, регулирующими лизинговые правоотношения
на территории Российской Федерации, в настоящее время являются Гражданский кодекс Российской
Федерации и Федеральный закон «О финансовой аренде (лизинге)» от 29 октября
1998 г. №164-ФЗ с изменениями и дополнениями от 29 января 2002 года.

Лизингодатель остается собственником оборудования, в то время как лизингополучатель
приобретает право пользования оборудованием, уплачивая лизинговые платежи. По истечении
определенного срока лизингополучатель может приобрести право собственности по договоренности
с лизингодателем.

Согласно международной практике, лизинг представляет собой подвид арендных отношений,
который характеризуется тем, что: а) лизингополучатель не приобретает права собственности
на объект лизинга; б) риски и выгоды от пользования объектом лизинга лежат на лизингополучателе;
в) оплата производится в рассрочку и (обычно) покрывает полную стоимость
объекта лизинга и требуемую норму доходности лизингодателя1.

1В целом, участники сделки имеют значительную свободу в определении договорных условий, которые регулируют их взаимоотношения.
Сделка регулируется Гражданским кодексом и некоторыми другими правовыми актами и может быть реализована либо с помощью
заключения дополнительных соглашений, либо непосредственно при составлении договора лизинга.

Чаще всего при финансовой аренде лизингодатель приобретает для передачи в лизинг выбранный
лизингополучателем объект лизинга у выбранного лизингополучателем продавца.
Как правило, в течение действия договора лизинга, риски утраты или повреждения предмета
лизинга застрахованы за счет лизингополучателя в согласованной сторонами лизинговой
сделки страховой компании 2.

2При лизинге автомобилей может дополнительно страховаться гражданская
ответственность лизингополучателя при эксплуатации Предмета лизинга.

Как работает лизинг — порядок оформления лизинговых сделок

Несмотря на сравнительную простоту лизинговых операции, как и при использовании любых финансовых инструментов, требуется следование определенным правилам.

Заключение лизингового соглашения происходит в несколько основных этапов, каждый из которых должен грамотно оцениваться как с юридической, так и с финансовой точки зрения.

Шаг №1. Выбор лизинговой компании и объекта лизинга

В сравнении с более развитыми странами, рынок лизинговых услуг в России несколько ограничен в объеме и в спектре предоставляемых услуг, однако больших проблем в поиске лизинговой компании в настоящее время не существует.

Объект лизинга определяется исходя из потребностей и финансовых возможностей потенциального лизингополучателя.

Вывод о том, подходит ли рассматриваемая компания для заключения с ней соглашения можно сделать, проанализировав следующую информацию:

  • история компании на финансовом и инвестиционном рынках;
  • количество выполненных соглашений и действующих договоров;
  • наличие филиалов компании, штат сотрудников, уровень их квалификации;
  • открытость компании, доступность предоставляемых услуг и информации о них;
  • ограничения и условия по договорам лизинга в сравнении с другими компаниями.

Шаг №2. Ознакомление с условиями лизинговой сделки и предварительное согласование

После установления контакта с понравившейся компанией, предоставляющей лизинговые услуги, следует провести предварительные переговоры об условиях предоставления конкретного имущества в лизинг.

Важными позициями в рассматриваемых соглашениях это:

  • величина первоначального взноса;
  • гарантии соблюдения интересов сторон;
  • размер и периодичность выплат;
  • срок действия договора;
  • условия прекращения договора.

После предварительного одобрения условий потенциального соглашения, лизингополучатель составляет заявку и подготавливает требующиеся документы. Лизингодатель, в свою очередь, осуществляет анализ получателя, оценивая в первую очередь его финансовое состояние.

Шаг №3. Составление договора лизинга

Для заключения договора могут потребоваться различные документы, основными из которых являются:

  • непосредственно заявка на получение лизинга;
  • отчетность бухгалтерии получателя (если таковым является юридическое лицо, например, ООО — как его открыть мы писали здесь) за определенный период времени;
  • документы, удостоверяющие личность, регистрационные и уставные документы компании;
  • договор с поставщиком предмета лизингового соглашения;
  • документы о страховании объекта лизинга.

В зависимости от предмета договора и особенностей сторон, лизингодателю могут потребоваться и иные документы и справки, характеризующие получателя или имущество, передаваемое в лизинг.

Сам договор лизинга обязательно включает в себя:

  • описание предмета договора;
  • установочные данные сторон;
  • существенные условия соглашения;
  • срок действия соглашения;
  • график внесения арендных платежей;
  • условия последующего выкупа или возврата арендуемого имущества;
  • права и обязанности участников соглашения;
  • ответственность сторон, в том числе за невыполнение условий договора.

Шаг №4. Внесение первоначального взноса и поставка-приемка лизингового имущества

После заключения договора получатель оплачивает первый взнос и принимает предмет лизинга во временное владение.

Если в договоре участвует поставщик имущества, то обязанность поставки предмета лизинга получателю, как правило, возлагается на него.

Шаг №5. Использование предмета лизинга и оформление его в собственность

В случае нарушения условий соглашения (нецелевое использование предмета договора, задержки в оплате), лизингодатель вправе требовать возврата, принадлежащего ему на правах собственности, имущества.

Ответственность за порчу и поломку имущества несет получатель (если иное не предусмотрено соглашением, например, договором сервисного лизинга).

Если условия соглашения выполнены в полном объеме, то после погашения соответствующей суммы, указанной в договоре, право собственности на имущество, переданное в лизинг, переходит получающей стороне.

Прибыль от использования, взятого в лизинг имущества, является собственностью лизингополучателя.

Лизинг или кредит — в чем разница, что лучше и выгоднее

Пример расчета лизинга

Для расчета стоимости лизингового договора будут использованы следующие вводные данные:

  • стоимость объекта — 200 000 рублей;
  • срок — 1 год;
  • по окончанию договора оборудование переходит в собственность лизингополучателя;
  • процентная ставка — 15%;
  • годовая амортизация — 10%;
  • НДС — 18%;
  • компенсация лизинговой компании — 10%;
  • предоплата не требуется.

Годовая амортизация в 10% означает, что за 12 месяцев имущество из-за износа подешевеет на эту норму. Следовательно, к концу периода цена оборудования будет 180 000 рублей, а среднегодовая стоимость — 190 000 рублей.

На рассчитанную после учета амортизации стоимость оборудования будут начислены проценты в размере 15% годовых, что составит 28 500 рублей.

От этой же суммы будет удержана компенсация для лизингодателя в размере 10%, которая составит 19 000 рублей.

Сумма двух рассчитанных значений будет выручкой по сделке — 28 500 рублей + 19 000 рублей = 46 500 рублей.

С рассчитанной выручки будет удержан НДС в размере 18%, его сумма будет 8 550 рублей.

Итого лизинговый платеж за срок договора составит:

20 000 (амортизация) + 28 500 (проценты) + 8 550(НДС) = 57 100 рублей.

Расчет лизинговых платежей произведен на основе методических рекомендаций, разработанных Министерством экономики.

«Kreditka», при полном или частичном копировании материала ссылка на первоисточник обязательна.

Автолизинг

Автолизинг — ключевая разновидность отрасли. Общий объем составляет порядка 40% от всех сделок. Наблюдаются тенденции роста данной области. Рынок транспорта в России — новая сфера бизнеса. В лизинге находится примерно 300 тыс. автомобилей. А в целом по нашим дорогам передвигаются 41 млн. автомобилей. По данным Автостата — это легковой и коммерческий транспорт. Оперативный лизинг в автолизинге выступает отдельным направлением.

Операционный лизинг набирает популярность среди корпоративных клиентов. Удобство его применения связано с организацией, сервисом и правовой поддержкой. Финансовая выгода компаний ассоциируется с оптимизацией управления автопарком. В форме операционного лизинга ведение бизнеса стало проще. При хорошем развитии дел можно брать в автопарк дополнительные машины. В обратном случае, часть автомобилей сдаем лизингодателю. Стало легче регулировать бизнес.

Рынок операционного лизинга в России практически не занят. По данным статистики только 45 тыс. автомашин находятся в оперлизинге, а всего в аренде 300 тыс. автомобилей.

Часто задаваемые вопросы по лизингу (FAQ)

При столкновении с малознакомыми кредитными продуктами часто возникает много вопросов, на некоторые из которых хочется ответить отдельно.

Вопрос 1. Что может быть предметом лизинга?

Согласно действующего законодательства, предметом лизинга могут выступать практически любые непотребляемые вещи, включая:

  • имущественные комплексы и предприятия;
  • сооружения, помещения и здания;
  • транспортные средства различного назначения;
  • оборудование (производственное, сервисное, торговое и т.д.);
  • иное недвижимое и движимое имущество, являющееся непотребляемым.

При этом предметом лизинговых операций не могут являться:

  • земельные участки;
  • природные объекты;
  • имущество, свободный оборот которого ограничен или запрещен, за исключением имущества военного назначения и определенного оборудования иностранного производства узкоспециализированного назначения. Лизинг такого имущества осуществляется на основании международных договоров в порядке определяемом Президентом РФ.

Вопрос 2. Кто может стать лизингополучателем?

Участвовать в качестве получателя в лизинговых операциях могут и резиденты и нерезиденты РФ, как юридические лица, так и физические (в том числе индивидуальные предприниматели). Мы уже рассказали, как оформить ИП в отдельной статье.

Кроме этого лизингополучателем может выступать и бюджетное учреждение.

Вопрос 3. Что такое сублизинг? Законно ли это?

Достаточно часто встречаются случаи, когда лизингополучателю полученное имущество (техника, транспорт и пр.) больше не нужно или на данный момент отсутствует возможность его использовать. Тогда возникают вопросы, а можно ли сдавать предмет лизинга в аренду? Данная ситуация и является сублизингом.

Такая сделка законна при условии соблюдения всех соответствующих условий. Для законности сделки заключается договор сублизинга (договор финансовой субаренды), где сторонами договора будут субарендатор (новый приобретатель имущества) и прежний лизингополучатель.

Скачать образец договора сублизинга

При этом организация-лизингодатель (владелец имущества) даёт письменный запрет или согласие на совершение сделки.

Вопрос 4. Как правильно выбрать лизинговую компанию?

При выборе лизинговой компании следует понимать, что в условиях экономического спада и нестабильности, владельцы имущества сталкиваются со сложностью извлечения прибыли как от самостоятельного использования активов, так и при их реализации. Поэтому определенные вещи, особенно имеющие высокую стоимость, всё реже приобретаются без привлечения заемных средств.

Вследствие этого, в настоящее время не ощущается недостатка в организациях, оказывающих лизинговые услуги и при выборе такой организации, следует уделять внимание компаниям, предлагающим наиболее выгодные для клиента условия. Вместе с этим, следует хотя бы немного проанализировать деятельность лизинговой компании, изучив её историю на рынке, оценив объем уже закрытых сделок

Вместе с этим, следует хотя бы немного проанализировать деятельность лизинговой компании, изучив её историю на рынке, оценив объем уже закрытых сделок.

Серьёзность и стабильность компании можно оценить, исходя из степени открытости информации о её деятельности, доступности предоставляемых услуг.

Виды лизинговых операций

Также лизинговые операции классифицируют по типу передаваемого имущества:

  • лизинг движимого имущества;
  • лизинг недвижимости.

К первой группе относится оборудование, транспорт, техника. К недвижимости – производственные здания, сооружения.

Виды лизинга

Сегодня появляется новое направление в лизинге, которое характеризуется передачей во временное пользование оборудования, которое уже находилось в эксплуатации.

В данном случае поставщиком выступают заводы и предприятия, которые располагают техникой или оборудованием, которое простаивает, но при этом находится в полном технически исправном состоянии.

По окончанию срока действия договора, оборудование вновь возвращается к собственнику. То есть в данном случае мы видим лизинг лишь в форме долгосрочной аренды без право выкупа.

Виды лизинга

Классификация лизинга по степени окупаемости затрат, лизинг подразделяют на:

  • сделки с полной окупаемостью;
  • с неполной.

Лизинг с полной окупаемостью предполагает получение всей прибыли и компенсации всех затрат лизингодателем в течение действия договора. Неполная компенсация, соответственно, не компенсируют все затраты для лизингодателя, которые он понес при заключении сделки.

В зависимости от условий амортизации различают сделку с полной и частичной амортизацией. При полной амортизации мы наблюдаем примерно одинаковые сроки действия договора и износа оборудования по техническим нормам. При неполной, период дей­ствия договора короче срока службы имущества, и позволяет списать только часть его стоимости.

Значение транспорта в общественности

Роль транспорта ранее расценивалась как средство передвижения. Сейчас автомобили активно участвуют в бизнес-процессах. Транспорт пользуется популярностью у простых людей и шагает в ногу с глобальными брендами. Основные направления:

  • Территориальное развитие бизнеса. Компании и крупные корпорации открывают новые офисы в других регионах. Происходит укрупнение по территориальному признаку.
  • Развитие информационных технологий. Проявляется интерес к искусственному интеллекту, созданию роботов, 3-D печати.
  • Тенденции, связанные с инструментами бизнес-аналитики.

Практика показывает, что оперлизинг находится на стадии подъема. Бизнесменам выгодно пользоваться отраслью в настоящее время.

Примеры из мировой экономики:

  • Компания AMAZON с помощью проекта PrimeAir начала создание Дронов. В арсенале компании более 30 тыс. роботов. Поставляются посылки в ближайшие районы через полчаса после заявки. Доставка автоматизировалась с 2013 года.
  • Транспортировка лекарственных средств компанией DHL на острова через море беспилотным летательным аппаратом. Это происходит в 2014 году.
  • Автомобильные концерны проводят испытания автомашин без водителей. Целью исследований является сокращение стоимости доставки грузов до 40%.

Многие компании отказываются от собственности, не имеющей особого значения. На первое место выходит легкость, гибкость, мобильность ведения бизнеса. Существуют лизинговые компании, профессионально управляющие собственностью. В бизнесе оперлизинга — это основное направление.

Изменения в мире экономики:

  • перемены во всемирной торговле;
  • переход от трудоемких к высокотехнологическим инвестициям;
  • понижение цен на материалы по изготовлению продукции;
  • перемены в мировом обеспечении;
  • упадок объемов производства в странах, зависящих от вывоза сырья.

Транспортная сфера наоборот процветает. Происходит полный переход на информационные технологии. Спрос на услуги доставки растет. Потребители через интернет осуществляют заказ и управляют поставками. Компании транспортно-логистических услуг стараются соответствовать желанию клиента. Практически все потенциальные заказчики обеспечены компьютерами, планшетами, смартфонами. Оставить заявку теперь можно в «один клик».

Создатели систем на примерах:

  • создатель системы по доставке — China Smart Logistics Network (Alibaba), которая получила название «логистическая национальная». Доставка осуществляется в Китае. Позволяет обработать миллионы отправлений.
  • проект Евросоюза (Logical) дает возможность реализовать бизнес-проекты в логистике. Он предполагает разработку единой модели вычислений и обмена информации в индустрии транспорта.

Наблюдается рост технологических процессов. Человеческий фактор становится менее востребованным. Автоматизация и роботизация выходит на первый план.

Поделитесь в социальных сетях:vKontakteFacebookTwitter
Напишите комментарий